当前，市场竞争越来越激烈，企业经营面临不少挑战，亏损风险不能忽视。传统亏损预警模式受“业财”脱节、信息传递慢等问题影响，已经满足不了现代企业细致风险管理的需求。在管理会计领域，“业财”融合是核心理念，它重视财务数据与业务活动的深度配合，能为解决这一问题提供有效办法。依托“业财”融合，企业可以搭建能动态感知风险、驱动运营效率的一体化管理体系，帮助自己提前判断亏损风险，为企业稳定发展打下基础。

　　要达成这一目标，企业需要运用系统分析法，找出现有亏损预警体系的问题，再用专业管理工具设计“风险监测—智能预警—动因追溯—效能提升”的动态循环模式。同时，企业要以“业财”数据一体化为前提，建立动态亏损预警知识库，打造联动式效能评估框架，形成“风险预警—原因追溯—效能优化”的闭环管理。建立这套动态亏损预警系统后，企业能更准确地发现亏损风险，结合业务层面的动因追溯制定有针对性的优化方案，最终有效防范亏损风险、全面提升运营效率，实现高质量发展。

　　企业传统亏损预警体系的问题剖析

　　“业财”数据壁垒突出，会让预警信息失真、滞后。业务部门和财务部门之间信息不通，形成信息孤岛。财务系统记录活动结果和货币化数据，业务部门记录具体业务活动的过程数据，两者之间缺乏有效整合与贯通的机制，这就导致企业亏损预警信号失真、滞后。

　　预警指标设计僵化。从“业财”角度来看，有效的预警体系要覆盖能预测未来的领先指标，像“客户满意度”“市场份额”。传统预警体系因为业财分开，核心预警模型里没有包含非财务、业务类的领先指标，所以当这些指标出现异常时，很难发出亏损预警。只有当销售额真的下降、利润变成负数时，传统体系才会报警，企业的风险管理也就处于被动状态。

　　预警结果和业务行动脱节。传统模式里，预警工作被看作是财务部的事。财务部门用模型算出风险值或者发出预警信号后，会用书面报告的形式交给管理层，但报告对业务动因的分析没有触及业务实质。财务发出预警只是第一步，还需要业务部门配合，把预警融入实际的业务流程中，同时要强调推动业务改进。

　　“业财”融合视角下动态亏损预警与效能提升体系的构建

       体系构建的总体思路及框架设计

　　以“价值创造”为方向，把“业财”术一体化当作基础，搭建“动态监测、智能预警、动因追溯、效能提升”一体化的闭环管理系统。按照这个思路，形成的整体框架是“一个基础、四大模块、一个闭环”。

　　四个模块的逻辑如图1所示。把“监测→预警→追溯→提升→再监测”作为一个管理闭环，用持续改进的循环方式提高实施效果，减少反馈到风险监测模块的环节。优化后的指标会开启新一轮的风险管理周期。

　　“业财”融合视角下动态亏损预警四大模块

　　基于“业财”融合的动态风险监测模块，需要搭建多维度的预警指标库，搭建时会采用“平衡计分卡”的思路（如表1所示）。

　　基于大数据的智能预警模块，会依靠机器学习算法实时分析指标数据库里的数据，自动辨认并划分风险信号。这个模块设有三级预警，分别是轻度、中度、重度。单一非关键指标出现波动，就属于“轻度”预警；多个指标联动异常，就触发“中度”预警；核心财务指标触碰红线，便启动“重度”预警。预警信息会通过企业的“微信”“钉钉”等工具传递，自动发送给相关责任人。

　　穿透式业务动因追溯模块，负责连接“预警”和“行动”环节，需要对业务动因开展全程追溯。比如系统预警企业“毛利率降低”时，管理者要从产品或客户维度分析，确认哪些产品或客户群的毛利率大幅下降；从成本结构维度排查，看是原材料成本还是制造成本上升；再从业务动因层面追溯，找出成本上升是源于原材料价格上涨、采购单价提高还是单位耗料增加。这个模块会用根因分析方法，组织业务和财务人员对问题反复追问，找到最根本的原因。

　　协同化效能提升模块，会依据分动因分析得出改进办法。财务和业务部门要一起敲定可量化的方案，比如追溯到问题根本原因是“供应商供货稳定性低”时，双方协商后的改进办法有两个：一是采购部门在30天内开发两家新的备用供应商；二是和当前供应商谈判，把供货要求写进合同，还要签订带惩罚条款的协议。敲定后的方案要通过企业办公平台拆分任务，之后下发到不同责任部门和责任人，要求他们在规定时间内完成改进，系统可以全程跟踪改进过程。

　　案例分析

　　一家做零部件生产的民营制造企业，正面临市场竞争加剧、原材料价格波动大的难题，财务报表显示这家企业处于亏损状态。2023年之后，该企业搭建了“业财”融合视角下的动态亏损预警与效能提升体系。

　　“业财”视角下企业动态亏损预警体系实施过程

　　“业财”数据平台的整合与搭建。企业投入不少资源整合信息，搭建“业财”数据平台。在原有ERP系统基础上，企业引入商业智能平台、制造执行系统、客户关系管理系统等数据接口，建成了企业数据库。

　　关键预警指标的选取和动态调整。企业内部组织结构多，各方协商确定了预警指标库，初期指标涵盖财务、客户和市场、内部流程、学习和成长这几类。系统运行3个月后，企业发现“设备综合效率（OEE）”与“单位产品制造费用”关联较紧密，于是调高前者权重；同时结合销售反馈，新增定性观察指标“竞争对手新品市场反响”。

　　“预警—追溯—提升”流程的落地运行

　　企业建立“预警—追溯—提升”的流程。系统监测到异常指标，该指标连续两周低于阈值，于是形成黄色预警，预警信号马上传到财务分析师和产品线经理手中。财务分析师对预警动因展开追溯，发现“直接材料成本上升”是毛利率降低的主要原因，随后到生产车间排查根本原因，最终确定是自动化设备未设置合理参数，导致操作时出现材料浪费。

　　实施效果分析

　　风险预警的时效性和准确性，如表2所示：

　　企业动态亏损预警体系的核心基础是“业财”融合。企业借助数据驱动，打造风险事前防范、事中控制与效能提升的闭环联动模式，改善传统财务预警滞后和孤立的问题，形成主动、高质量的管理方式。这种体系能精准辨认企业亏损风险，通过改进实现效益增长。